【发审会问题】
1、请发行人代表进一步说明:(1)发行人客户集中且主要客户为上海烟草集团有限责 任公司(以下简称上烟集团)的原因及其商业合理性,是否属于行业共有特点;(2)上烟集 团采购的方式和发行人的主要竞争对手情况,发行人近三年高比例中标取得上烟集团项目的 原因及其合理性,是否符合需通过招投标方式获取等规定;(3)发行人与上烟集团是否存在 长期的业务合作协议或特殊利益安排,报告期发行人与上烟集团及其下属企业的主要合同条 款、信用政策、结算及收款方式与其他主要客户相比的差异、原因及合理性;上烟集团及其 下属企业董监高人员、相关采购部门负责人员及其亲属是否直接或间接持有发行人股权,是 否存在利益输送;(4)在毛利率高于同行业平均毛利率的情形下,发行人与上烟集团的交易 是否具有可持续性,在烟草行业统一领导、垂直管理、专卖专营的管理体制下,发行人产品 和服务是否存在国家烟草专卖局(中国烟草总公司)统一进行信息化建设而被取代的风险, 发行人的有效防范和应对措施;(5)报告期各期末预收款项波动较大的原因及其合理性,发 行人在报告期各期末是否存在突击增加收入的情况,发行人向上烟集团销售的真实性,发行 人的在手订单以及来自上烟集团及其下属公司的订单情况,上烟集团及其下属公司的未来信 息技术系统的需求和投入情况,发行人是否对上烟集团存在严重依赖,是否对发行人的持续 盈利能力构成重大影响,发行人的营业收入或净利润对存在重大不确定性的的客户是否存在 重大依赖;相关信息和风险是否充分披露。请保荐代表人发表核查意见。
2、请发行人代表进一步说明,报告期毛利率高于同行业可比上市公司平均水平、管理 费用率低于同行业上市公司的平均水平的原因及其合理性,向主要客户提供服务的定价机制 及服务价格是否公允,是否存在利益输送和特殊利益安排,成本费用是否真实、准确、完整 入账,是否存在由实际控制人及其他关联方为发行人垫付费用的情形。请保荐代表人发表核 查意见。
3、请发行人代表进一步说明,2015 年股份支付权益工具公允价值的确认依据及合理性, 对股份支付会计处理调整的理由和依据,对会计报表的影响,会计处理是否审慎,履行的批 准程序,相关的内部控制制度及其有效性,相关信息是否充分披露。请保荐代表人发表核查 意见。